Повышение отрицательных процентных ставок в Европе сегодня, даже в течение 2022 года, может быть возможным сценарием из-за инфляционного давления. Однако до тех пор, пока мы не увидим положительной отдачи от традиционных банковских программ в Греции, вероятно, потребуется некоторое время.
Несомненно, минимизация процентных расходов системными группами является ключевым аспектом планов повышения их органической рентабельности. В течение последних трех лет корректировка политики процентных ставок по депозитам была постоянной и привела к тому, что доходность в годовом исчислении уже немного превысила 0%.
Согласно последним официальным данным Банка Греции, средневзвешенная процентная ставка по сберегательным счетам снизилась с 0,06% в 2018 году, до 0,02% ноябре 2021 года, а депозиты овернайт для юридических лиц были сформированы впервые в современной экономической истории стране по ставке 0%.
Цели на этот год
Отныне цель банков состоит в том, чтобы не платить вкладчикам ни единого евро за деньги, «припаркованные» на классических банковских счетах. Движения кредитных организаций начались с прошлого года. Евробанк прошлой осенью отменил весы в Сбербанке и больше не дает проценты своим клиентам вне зависимости от их баланса.
Национальный банк, напротив, отменил процентные ставки на суммы до 60 000 евро по соответствующим продуктам, как и Альфа-банк с лимитом в 30 000 евро, а в Пиреус-банке доходность составляет 0,01% для сумм до 200 000 евро.
Однако в этом году даже эти минимальные процентные ставки отменяются. Как объявил на прошлой неделе Альфа-банк, со следующего марта он не будет выплачивать проценты ни по одному первому депозитному счету. Предполагается, что три других крупных предприятия отрасли сделают то же самое. Исключением могут быть зарплатные и пенсионные счета, доходность по которым сегодня достигает 0,20%. В любом случае, если их не обнулить, их процентные ставки будут значительно снижены.
Принадлежность
Эта модель применяется на многих европейских рынках, в том числе на Кипре. Фактически частным клиентам банков не только не выплачиваются проценты, но и взимают фиксированные сборы за бухгалтерский учет.
В Греции при нынешних данных считается маловероятным дойти до наложения таких выплат. Скорее всего местные банки, для увеличения своих доходов, будут ограничиваться косвенным введением сборов.
Речь идет о комиссиях, связанных с выпуском или продлением дебетовой карты, которая сопровождает счета первого требования, дополнительные преимущества, например, чековые блоки или пакеты электронных транзакций/платежей с ежемесячной подпиской. Таким образом кредитные учреждения могут получать доход и без отрицательных процентных ставок.
Мысли о подобных сборах пока что имеются только для депозитных продуктов юридических лиц. Упражнения с процентной ставкой до -0,50% на некоторые суммы и выше уже проводились, однако окончательное решение еще не принято.
Обратиться к инвестициям
В то же время отменяются срочные вклады, которые в системных группах предлагают доходность, которая ни в коем случае не превышает 0,03%, и это для сумм, превышающих 100 000 или даже 200 000 евро.Некоторые услуги уже перестали быть доступными с конца прошлого года, тенденция усилится в 2022 году.
В этих условиях вкладчики, привыкшие в течение 15 лет к получению стабильного дохода за счет депозитов, вынуждены идти на риск, чтобы добиться удовлетворительной доходности. Вывод денег из банков на эти цели уже начался. С середины 2019 года по сегодняшний день остатки на срочных депозитах сократились на 17 миллиардов евро, что соответствует примерно 40% их остатков.
Значительная их часть была направлена на вложения, в том числе в паевые инвестиционные фонды, в банковские страховые долгосрочные сберегательные продукты, в другие формы финансовых инструментов (акции, облигации и др.), а также в недвижимость, развившую особую динамику.
Использование доступных средств в новых программах
В дополнение к минимизации процентных расходов банки также стремятся конвертировать депозиты своих клиентов в инвестиционные продукты, доступные через их сеть, за которые они получают комиссионные. В этом контексте вкладчики, через своего банковского консультанта, могут обеспечить оптимальное использование своих денежных средств, разработав портфель, скроенный на основе их ожиданий прибыли и риска, на который они хотят пойти.
В последнее время банки создали новые инвестиционные программы, ориентированные на тех, кто ищет готовые и надежные решения, разработанные экспертами рынка. В основном это стандартные продукты, которые работают с регулярными платежами, в некоторых случаях даже ниже 50 евро в месяц. Деньги, в основном, инвестируются в паевые инвестиционные фонды, что обеспечивает вкладчику необходимое профессиональное управление.
Консалтинг
С другой стороны, специально для клиентов, имеющих в наличии не менее 50 000-60 000 евро, то есть относящихся к категории персонального банкинга, предлагается персонифицированное консультирование. Благодаря сотрудничеству клиента и банковского консультанта создаются инвестиционные портфели, адаптированные к профилю вкладчика, которые охватывают его цели с учетом риска, на который он готов пойти.
В этом случае поддержка клиента является непрерывной, а портфель может обновляться на регулярной основе, в зависимости от его потребностей и конъюнктуры рынка. Для этой категории клиентов также предусмотрена услуга видеобанкинга, для удаленного общения с консультантами, тогда как в филиалах банков переговорные комнаты модернизированы и обычно отделены от остального блока.
Это услуга играет более высокую роль в 2022 году, поскольку большая часть резерва, в размере 135 миллиардов евро, оставшегося на банковских депозитах греческих вкладчиков, может быть использована для получения удовлетворительной прибыли с максимальной безопасностью для инвестора.
